南宋高宗绍兴年间，临安有黎生者，名渺，字莫如。通文史，晓音律，擅抚琴。本自东京汴梁人氏。靖康乱，举家南逃。路险途艰，家财散尽，父母亡。辗转至临安，唯一家传古琴相伴于身，几经兵乱而不能弃。隐居玉皇山下，自筑草庐一间，常授童子书以为生，偶卖字画清贫度日。虽年方弱冠，然忆及东京旧事，繁华散尽，每喟叹，悲不自胜。遂生隐士之念，愿效林和靖不娶不仕。
生性仁和，好雅淡，每有遐思，于庐前抚高山流水之音。弦轻动，声琮琮然。空山寂寂，草木凄凄。常有山间溪水而过，叮咚伴琴相和。乐罢，四下岑寂，仿无一物。如是年有余，一日生抚琴，历历往事郁结于胸。叹汉室羸弱，饱受胡人欺凌。战乱频仍，家破人亡。思己避居钱塘，清寒度日，未有族人挚友为念，寥落孑然无知音。思虑间，不禁泣下，罢琴。举袖拭泪间，忽见一猫匐于石上，色白。眸淡如水，视己，凄然似悟，久之弗去。生异之，亦视猫。如是两相对望，若通情思。生起，欲趋前怜惜之。猫大骇，未及生至，倏逾消匿。
生叹曰：“人无善念，畜却有情。古人常哂对牛弹琴，然此猫似通人性。知我苦闷。吾虽无梅妻鹤子之福，然终得一知音矣！”是念，不禁释然。此后数月，生每抚琴，猫必至。然生每欲趋前，亦必脱走。生怜之，常备食于琴下。猫每视之，弗食。闻琴罢即去。生感念其伴，某日抚琴唱曰：“君道无心似有心，东风无力可相亲。颔首暗送温存语，知君怜我此琴音。”是夜，生遗琴于室外。卧榻上，见窗外月华似水，照于琴上。朦胧睡去，隐隐若闻琴声。生恍惚见己于月下抚琴。俄而寤，始觉为梦。然琴音不断，生异之，探身向窗外，但见月下一白衣女子坐于琴前，皓腕凝霜，肌肤胜雪。鼓清冷绝妙之音，超然世外，然隐隐似有所哀。生未所闻，似梦非梦。疑月宫仙子下凡，远远窥视，屏息静听。曲罢，女叹息，似生平日状。款款而立，倏忽竟去。明日，生忆及昨夜之事，犹似梦中。
生于是夜夜置琴庐外，假寐于内，窥观于外。子时，果有白衣女子至。飘飘若仙，寂寂无声。亦不知自何处来。女子坐于琴前，抚清冷凄恻之音。生暗叹曰：“此女若非仙狐鬼怪，亦必流离如吾者。”如是经月，生暗记琴谱。某夜，女亦至。生悄然出，行至琴畔，轻叹曰：“姑娘好琴！”女大惊，举头视生。生视之，眸淡如水，肤若凝脂。生悦之，拱礼曰：“姑娘莫惊！小生黎渺。久慕姑娘雅琴。”女闻之默。生见不答，再视之。见其眉宇间楚楚堪怜。生欲再言，未及，女已去。
次夜，生候女，然女不复来。生悔前夜鲁莽，怅怅不能眠。至晨曦，方小寐。寤起向外，未有人来。生至琴前，指拂弦，喟叹。忽闻细弱哀嚎，循声去，见白猫，藏于草丛间。生视之良久，叹曰：“吾得尔为良友，为人在世，幸也？非也？”叹罢坐琴前，鼓瑟瑟之音。
如是经月，琴前唯白猫。某夜，生于梦中忽闻琴音，惊觉。暗忖白衣女复至乎？！窥室外，果见飘渺佳人婉婉操琴。生大喜，又恐不真。凝神注目，屏息静听良久，始信非梦。生念及昔日鲁莽，惊扰佳人，悔不堪言。欲出与之语，又恐再犯前嫌。遂匿于庐中。良久，白衣女琴毕而去。生目随之，怅然若失。
于是女夜夜至，生每静候之，未敢趋前。经月余，某夜女琴毕。惆怅久叹，弗去。生异，思良久不得其意。遂悄然出庐，至琴前，亦不敢做声。长立甚窘，方行礼曰：“鄙人黎渺，复见姑娘，幸矣！”女闻声大骇，目光惶惶，急欲避。生因言道：“姑娘莫急！且为留步！”女竟止，生且惊且喜。曰：“小生无恶意，唯慕姑娘芳雅。闻姑娘鼓琴久矣。前日鲁莽，吾甚悔。如姑娘不计，小生为姑娘操一曲，以表致歉。可乎？”言罢良久，听闻女曰：“诺。”声细如丝，若近若离。生喜，坐于琴前，女隔琴而立，不与之近。生略忖，拨弦鼓每夜暗记之曲。音切切如山涧之溪流，曲悠悠仿皎月之光华。风清洌兮逐流云，心彷徨兮慕知音。缓缓琴毕，忽有风至，草木戚戚然。生与女俱默。良久，女曰：“此乃吾所度之曲，尔何得鼓之？”生起身答：“小生通音律，夜夜闻姑娘操琴，久已熟于心。望姑娘莫怪”女颔首，曰：“公子有心之人。”生曰：“可问姑娘芳名？”女曰：“妾名相知。”生曰：“得与姑娘相知，小生幸矣。”女不答。生复曰：“姑娘居何所？深夜出，恐为恶人祸。”女曰：“妾临安人氏。居钱塘江畔。今夜来此久矣，当归。”生曰：“小生与姑娘同往可否？”女曰：“不必。”生窘，因道：“夜路艰险，恐不测。”女曰：“知矣。公子勿念。”生欲前，女大惊，猝遁去。
生恍惚不见其踪，怅惘弥久。翌日不思茶饭，只待女归。是夜，女果复至。生已久立门前。见女至，大喜。拱礼而迎。女略惊，曰：“汝何知吾来？”生曰：“不确。只为心中所念。”女默，欲坐于琴前，然惶惶不知所措。生会意，以手示琴曰：“愿听姑娘鼓琴。”女乃坐，皓腕轻抬，玉指拨弦。生闭目细听，飘渺如入仙境。旋罢，仿佛忽堕尘世。女起身立于琴侧，生乃操曲，鼓《梅花三弄》。如是几番唱和，渐至黎明，女曰：“妾来已久，当去。”生欲留之，然未及言，女已匿。如是，女夜夜至，不多言，唯以曲传思。生问及家，女面有愠色。生或有趋前，女必惊骇。生不敢言行，然长日相伴，心生眷慕。而女性无常，进退不得之法，生每苦之。某夜，女琴毕欲去，生欲送行。曰：“姑娘深夜独行，父母必当挂念。吾与姑娘常伴数日，知吾非恶人。姑娘犹不信吾乎？”女曰：“非也。妾喜独行。父母已亡，无人挂念。”生听罢甚怜之。曰：“姑娘芳华之年，孤寂堪怜。当早择佳偶，以享福祉。”女闻之忽怒，曰：“妾虽孑然，不慕荣华，不苟富贵。何劳尔牵挂多言！”生欲辩，然见女面色灰冷，眸子灼灼若有泪痕。不敢再言。女旋去。
次夜，女不复来。如是十日有余，生唯与石上白猫为伴。生抚琴，每曲罢，视白猫。猫哀婉而嚎，楚楚可人。生喟叹，趋前抚猫。猫似与生熟，任其抚之不避。生轻抚其面，叹曰：“汝茕茕孑立，孤苦飘零。与吾甚似。愿长相伴，互为慰藉。永世不分。”语罢，见其眸子中似有泪痕。是夜，生梦中忽闻敲门声，惊之。起身开门，竟为相知。白衣胜雪，款款立于门前。生大惊，不敢言。女曰：“公子今日安好？”生瞠目，良久方答：“小生安好。姑娘可好？”女曰：“思公子琴尔。”生请女操琴，女瑟瑟操新曲。曲罢生乃安定